Η επίδραση των γνωστοποιήσεων στην κατάρτιση των ενοποιημένων οικονομικών καταστάσεων κατά την μετάβαση από τα Ε.Λ.Π στα Δ.Π.Χ.Α.

Abstract

The present thesis examines issues relating to the mandatory adoption of InternationalFinancial Reporting Standards (IFRS) by a large number of companies listed in theAthens Stock Exchange (ASE), during the year 2005. The sample consists of all thecompanies listed in the Greek Stock Exchange.Specifically, we examine the effect of the transition from the one accounting system(Greek GAAP) to another (IAS / IFRS), as a result of the differences arising duringthe preparation of the first financial statements in the year 2005. Thereafter, thepresent study investigates two different aspects of this important event. Firstly, itexplores the immediate effect of the compulsory adoption of the IFRS in the financialstatements due to the significant accounting differences in the pre-adoption period,using transition statements as determined by the IFRS 1 "First time adoption ofInternational Financial Reporting Standards". Secondly, it explores the implicationsarising from the adoption of the IFRS and the consequences of them in the relativefair value of accounting numbers after the recording and settlement of intercompanytransactions, which take place during the preparation of the consolidated financialstatements of the group company, such as exchange of goods and exchange of assets(IAS 27, 28, 31 and IFRS 3).The research focuses purposely on the first year of the compulsory adoption of theIAS / IFRS (transition year), due to the independent study of these issues and theinvestigation of the linkage between these dimensions.Based on the analysis of all the above, we resulted in the following. Regarding thefirst level of research, it was reported a significant degree of influence on the financialstatements after the adoption of the IAS / IFRS. During the second level of theanalysis, it was reported a significant effect on the firms both book value and the netprofits (earnings per share), with significant changes in the relative value of theaccounting information between the periods 2003-2004 and 2005-2012.Based on the results of the above analysis, we conclude that the present studycontributes to the literature and in the implementation of future policies byenforcement frameworks. Simultaneously, it proposes new areas for future research,on methods and ways of measuring accounting figures in relation to mandatorydisclosures as required by IAS / IFRS.

Η παρούσα διατριβή εξετάζει θέματα που αφορούν στην υποχρεωτική υιοθέτηση τωνΔιεθνών Προτύπων Χρηματοοικονομικής Πληροφόρησης (ΔΠΧΠ) από το σύνολοτων εισηγμένων εταιρειών στο Χρηματιστήριο Αξιών Αθηνών (Χ.Α.Α.), κατά τα έτη2003-2004 (προ-υιοθέτησης περίοδο) και 2005-2012 (μετά-υιοθέτησης περίοδο).Συγκεκριμένα, εξετάστηκε η επίδραση της μετάβασης από το ένα λογιστικό σύστημα(Ελληνικές Γενικές Παραδεκτές Λογιστικές Αρχές) στο άλλο (ΔΛΠ / ΔΠΧΠ), ωςαποτέλεσμα των διαφορών που προέκυψαν κατά τη σύνταξη των πρώτωνοικονομικών καταστάσεων το έτος 2005. Εν συνεχεία η παρούσα μελέτη ερευνά δύοδιαφορετικές πτυχές του εν λόγω σημαντικού γεγονότος. Πρώτον, διερευνά τα άμεσαεπακόλουθα από την αναγκαστική υιοθέτηση των ΔΠΧΠ στις οικονομικέςκαταστάσεις εξαιτίας των σημαντικών λογιστικών διαφοροποιήσεων στην προ-υιοθέτησης περίοδο, κάνοντας χρήση των μεταβατικών καταστάσεων όπωςπροσδιορίζεται από το ΔΠΧΠ 1 «Πρώτη υιοθέτηση των Διεθνών ΠροτύπωνΧρηματοοικονομικής Πληροφόρησης». Δεύτερον, ερευνά τις επιπτώσεις πουπροκύπτουν λόγω της υιοθέτησης των ΔΠΧΠ και τα επακόλουθα αυτής στη σχετικήδίκαιη αξία των λογιστικών αριθμών, μετά την καταγραφή και τον συμψηφισμό τωνενδοεταιρικών συναλλαγών, οι οποίες λαμβάνουν χώρα κατά τη διαδικασίακατάρτισης των ενοποιημένων χρηματοοικονομικών καταστάσεων των ομίλων, όπωςμετακίνηση αγαθών και ανταλλαγή παγίων (Δ.Λ.Π. 27, 28, 31, και Δ.Π.Χ.Π. 3).Η έρευνα επικεντρώνεται σκοπίμως στο πρώτο έτος της αναγκαστικής υιοθέτησηςτων ΔΛΠ/ΔΠΧΠ λόγω της ανεξάρτητης μελέτης αυτών των ζητημάτων καθώς καιτης διερεύνησης των δεσμών μεταξύ αυτών των διαστάσεων.Βασιζόμενοι στην ανάλυση όλων των παραπάνω προέκυψαν τα ακόλουθα.Αναφορικά με το πρώτο επίπεδο της έρευνας διαπιστώθηκε σημαντικός βαθμόςεπίδρασης στις οικονομικές καταστάσεις, μετά την υιοθέτηση των ΔΛΠ / ΔΠΧΠ.Κατά το δεύτερο επίπεδο της ανάλυσης διαπιστώθηκε σημαντική επίδραση τόσο στηνλογιστική αξία των επιχειρήσεων όσο και στα καθαρά κέρδη (κέρδη ανά μετοχή), μεσημαντικές μεταβολές στη σχετική αξία των λογιστικών πληροφοριών μεταξύ τωνδύο περιόδων εξέτασης 2003-2004 και 2005-2012.Στηριζόμενοι στα αποτελέσματα τα οποία παρήχθησαν μέσω της παραπάνωανάλυσης, καταλήγουμε στο συμπέρασμα ότι η εν λόγω διατριβή συνεισφέρει στη σχετική βιβλιογραφία και στην εφαρμογή μελλοντικών πολιτικών από τα όργαναεπιβολής των πλαισίων. Ταυτόχρονα, προτείνει νέα πεδία μελλοντικής έρευνας, όσοναφορά τις μεθόδους και τους τρόπους επιμέτρησης λογιστικών μεγεθών σεσυνάρτηση με τις υποχρεωτικές γνωστοποιήσεις όπως αυτές επιβάλλονται από ταΔΛΠ / ΔΠΧΠ.