Ελαχιστοποίηση του σφάλματος προσδιορισμού στις χρηματοοικονομικές αποφάσεις: μια μέθοδος βασισμένη στις συναρτήσεις κόστους ευημερίας

Περίληψη

Η ανάγκη για την δημιουργία μεθόδων λήψης αποφάσεων οι οποίες θα λαμβάνουν υπόψη τις διάφορες πηγές αβεβαιότητας, αναγνωρίζεται ευρέως από την ακαδημαϊκή κοινότητα και τους οικονομικούς αναλυτές. Τα χρηματοπιστωτικά ιδρύματα, τα αμοιβαία κεφάλαια και οι επαγγελματίες στον χρηματοπιστωτικό κλάδο βασίζουν τις αποφάσεις τους σε στατιστικά μοντέλα τα οποία μετατρέπουν πληροφόρηση του παρελθόντος σε οικονομικές προβλέψεις. Παρά το γεγονός ότι τα συγκεκριμένα υποδείγματα είναι αναγκαία για την περιγραφή μιας περίπλοκης πραγματικότητας, δεν μπορεί κανείς να παραβλέψει ότι στις περισσότερες περιπτώσεις οι ερευνητές αντιμετωπίζουν περιορισμούς υπό τη μορφή του σφάλματος εκτίμησης και σφάλματος προσδιορισμού του υποδείγματος.Η διαχείριση χαρτοφυλακίου είναι ίσως ο πιο χαρακτηριστικός ερευνητικός τομέας στην οικονομική επιστήμη, όπου το σφάλμα προσδιορισμού και το σφάλμα εκτίμησης μπορεί να έχουν σοβαρές επιπτώσεις στις αποφάσεις και κατ’ επέκταση στον πλούτο των επενδυτών. Αυτό οφείλεται κυρίως ...
περισσότερα

Περίληψη σε άλλη γλώσσα

The need for construction of procedures robust to various sources of uncertainty is widely acknowledged by both academics and practitioners. Financial institutions, hedge funds and specialists on the financial profession base their decisions on statistical models that associate past information and prior views into forecasts. Despite the fact that statistical models often present a necessity for the description of a complex reality, one cannot neglect that in most cases researchers face restrictions in the form of working with finite samples and dealing with various types of misspecification.Asset allocation is a typical research area in financial economics where model specification and estimation error have serious implications on investor decisions. This is mainly attributable to the difficulty of specifying, estimating and forecasting the conditional distribution of asset returns that is employed in the construction of optimal portfolio rules.In this research study, we step back fro ...
περισσότερα

Όλα τα τεκμήρια στο ΕΑΔΔ προστατεύονται από πνευματικά δικαιώματα.

Διεύθυνση Handle
http://hdl.handle.net/10442/hedi/46390
ND
46390
Εναλλακτικός τίτλος
Accounting for model misspecification in financial decisions: a loss-based approach
Συγγραφέας
Γιαννακίδης, Χαρίλαος του Παντελεήμων
Ημερομηνία
2018
Ίδρυμα
Οικονομικό Πανεπιστήμιο Αθηνών. Τμήμα Διεθνών και Ευρωπαϊκών Οικονομικών Σπουδών
Εξεταστική επιτροπή
Μπίλιας Ιωάννης
Ντέμος Αντώνιος
Σκούρας Σπυρίδων
Τζαβαλής Ηλίας
Σκιαδόπουλος Γεώργιος
Βρόντος Ιωάννης
Μπεκίρος Στέλιος
Επιστημονικό πεδίο
Κοινωνικές Επιστήμες
Οικονομικά και Επιχειρήσεις
Λέξεις-κλειδιά
Σφάλμα προσδιορισμού; Επενδύσεις, διαχείριση χαρτοφυλακίου; Οικονομετρική ανάλυση; Συναρτήσεις κόστους
Χώρα
Ελλάδα
Γλώσσα
Αγγλικά
Άλλα στοιχεία
xiv, 169 σ., πιν., γραφ.
Στατιστικά χρήσης
ΠΡΟΒΟΛΕΣ
Αφορά στις μοναδικές επισκέψεις της διδακτορικής διατριβής.
Πηγή: Google Analytics.
ΞΕΦΥΛΛΙΣΜΑΤΑ
Αφορά στο άνοιγμα του online αναγνώστη.
Πηγή: Google Analytics.
ΜΕΤΑΦΟΡΤΩΣΕΙΣ
Αφορά στο σύνολο των μεταφορτώσων του αρχείου της διδακτορικής διατριβής.
Πηγή: Εθνικό Αρχείο Διδακτορικών Διατριβών.
ΧΡΗΣΤΕΣ
Αφορά στις μοναδικές επισκέψεις της διδακτορικής διατριβής.
Πηγή: Εθνικό Αρχείο Διδακτορικών Διατριβών.